시장브리핑

“오늘 시장은 리스크 회피 속 종목 차별화가 예상됩니다.”

전일 미 증시는 중동 지정학적 긴장과 기술주 차익실현으로 3대 지수 모두 1%대 하락했습니다. 안전자산인 금 가격 급등과 나스닥 약세는 글로벌 위험 회피 심리를 보여주며 국내 대형주에 하방 압력으로 작용할 것입니다. 다만 전일 코스닥의 급등과 압도적인 상승 종목 수를 고려할 때, 지수 약세 속에서도 강력한 수급이 뒷받침되는 테마 중심의 차별화 장세가 펼쳐질 전망입니다.

오늘의 게임플랜은 대형주 보수적 접근과 중소형 테마 중심의 단기 트레이딩입니다. 간밤 미 증시의 기술주 하락과 2.3조 원에 달하는 외국인의 기록적인 현물 매도세는 코스피 상단을 짓누르는 핵심 리스크 요인입니다. 환율이 소폭 하락했으나 1460원대의 절대 레벨은 여전히 외국인 수급의 귀환을 지연시키고 있습니다. 따라서 반도체 등 대형 IT 섹터는 비중을 조절하며 보수적으로 대응할 필요가 있습니다. 반면 전일 강한 자금 유입이 확인된 청정에너지, 방산, 2차전지 등 정책 및 지정학적 수혜 섹터로의 쏠림 현상은 지속될 가능성이 높습니다. 지수 베팅보다는 현금 비중을 일정 수준 유지하면서 모멘텀이 살아있는 코스닥 개별 종목 중심으로 포지션을 가볍게 가져가시길 권장합니다.